申銀萬國最新研報顯示，萬豐奧威公司預計14 年前三季度同比增長30%-60%表明對未來發(fā)展前景信心。同時中報現(xiàn)金分紅1.95億元,占過去1 年凈利潤54.2%延續(xù)上市以來高分紅,體現(xiàn)公司回饋中小股東,有望受益滬港通(雖不是標的股),得到QFII 等資金青睞。
輪轂產(chǎn)能逐步釋放,市占率有望進一步提升。公司吉林項目下半年有望實現(xiàn)量產(chǎn),印度、重慶項目也已開工建設,外加管理改善、結(jié)構(gòu)優(yōu)化,盈利將得到增強。公司輪轂憑借優(yōu)良質(zhì)量有望不斷提升市占率,其自主研發(fā)的全自動水磨拋光輪生產(chǎn)線有望逐步取代電鍍拋光輪斬獲更多北美訂單。
達克羅產(chǎn)能擴張有序推進,外延整合值得期待。上海達克羅14H 貢獻凈利潤0.45 億元,利潤占比22.3%,銷售凈利率高達36.5%,直接拉動公司整體利潤率提升1.4 個百分點。本部3 萬噸新建產(chǎn)能投產(chǎn),業(yè)績有望超預期。將繼續(xù)積極推進行業(yè)整合和產(chǎn)能復制,下半年非常值得期待。
集團戰(zhàn)略打造全球最強鎂合金產(chǎn)業(yè)鏈,進軍新能源汽車,Tesla 進入集團供應鏈:公司12 年收購萬豐鎂業(yè)子公司,集團13 年底收購鎂合金龍頭Meridian完成,意欲打通鎂合金原料、研發(fā)設計、加工、產(chǎn)品應用以及高端客戶市場全產(chǎn)業(yè)鏈,未來整體上市后有望顯著增厚業(yè)績,鎂合金壁壘高、市場廣闊,僅北美汽車市場有望達550 億元,有望受益汽車輕量化和新能源汽車的推動。公司投資卡耐新能源進軍三元鋰電池,Tesla 進入集團Meridian 鎂合金供應體系,表明集團多方位進軍新能源汽車領域的決心。
